倒贷—这一加重小微企业融资成本的现象，迎来了解决措施。

　日前，银监会印发了《中国银监会关于完善和创新小微企业贷款服务 提高小微企业金融服务水平的通知》（以下简称《通知》），指出对流动资金周转贷款到期后仍有融资需求，又临时存在资金困难的小微企业，符合条件的，可以办理续贷，提前开展贷款调查和评审，科学加以风险分类，符合正常类标准的，应当划分为正常类。

　所谓倒贷，是指小微企业在银行贷款到期后，借助外部高成本搭桥资金续借贷款，甚至会有高利贷的情况发生，加重了小微企业的融资成本。

　一般而言，流动资金贷款是小微企业主要融资工具。但是银监会相关负责人指出，银行业流动资金贷款业务中，存在期限设定不合理、业务品种较单一、服务模式不够灵活等问题，影响小微企业的正常生产经营，有时甚至导致小微企业需要通过外部高息融资来解决资金周转问题。这不仅增加了小微企业融资成本，影响了企业正常生产经营，同时也不利于银行了解借款人财务和经营状况，掌握贷款真实质量情况，加大了小微企业的信用风险。

　对此问题，《通知》提出了有效的解决措施，攻坚企业融资贵难题。《通知》鼓励银行合理设定贷款期限，根据小微企业生产经营特点、规模、周期和风险状况等因素，合理设定流动资金贷款期限，提高贷款期限与小微企业生产经营周期的匹配度。同时，要丰富完善贷款品种，科学运用循环贷款、年审制贷款等业务品种，合理采取分期还款等灵活的还款方式，提高小微企业使用贷款资金的便利程度，减轻小微企业一次性还款压力。

　更为重要的是，《通知》鼓励银行对正常经营的小微企业可以续贷。银行对流动资金周转贷款到期后仍有融资需求，又临时存在资金困难的小微企业，符合条件的，可以办理续贷，提前开展贷款调查和评审，科学加以风险分类，符合正常类标准的，应当划分为正常类。这种续贷的模式，能够有效防止企业因短期困难而造成资金链断裂，帮助企业渡过困难期。

　在这个过程中，银监会强调了对风险的控制。《通知》明确要求银行业金融机构切实做好贷款全流程管理，包括多渠道掌握小微企业信息，确保符合新发放贷款条件，加强对续贷业务的内部控制，在信贷系统内单独标识续贷贷款，加大贷后管理力度，做好对客户的实地调查回访，动态关注借款人经营、财务及资金流向状况，提高对续贷贷款的风险分类的检查评估频率，防止人为操纵贷款风险分类等。

　银行理财“去通道” 直接对接实体经济

　在7月23日召开的国务院常务会议上，部署了多项举措，以期缓解企业融资成本高企的问题。其中，针对银行理财环节，会议提出要缩短企业融资链条，清理不必要的环节，整治层层加价行为，要求理财产品资金运用原则上应与实体经济直接对接。针对这一要求，业内人士和专家指出，在银行理财层面，相关通道业务是导致企业融资成本高企的“元凶”之一，因而去通道化是解决这个问题的最好方法。

　银监会松绑小微企业到期贷款 明确续贷规则缓解高息融资

　7月24日，银监会下发《关于完善和创新小微企业贷款服务　提高小微企业金融服务水平的通知》，其中明确，准许符合条件的小微企业开展续贷业务，使其贷款资金连续使用；银行贷款分类管理上要科学合理；强调做好续贷和风险防控，严格续贷开办条件。

　券商解读新金十条：力度堪比降息